巴克莱银行如何将100亿美元的利润变成税收损失

2018-01-06 16:05:22

伦敦(路透社) - 当巴克莱银行(BARCL)于2009年向美国金融集团Blackrock Inc(BLKN)出售基金管理业务时,超过预期的1520亿美元的价格标签并不是英国银行投资者唯一的好消息巴克莱通过预订部分收益在卢森堡实现销售 - 允许它在大多数税收制度下做一些不可能的事情:从免税交易中产生税收损失,路透社对之前未公布的公司文件和报表的分析显示移动已帮助巴克莱几乎免税获得数十亿美元完全合法的交易是一些公司能够从全球监管机构试图打击的税收制度中获益的最新例子,因此他们可以筹集更多资金国内税收收入欧洲小国卢森堡是其税收制度受到严格审查的地方当局和律师所说的是吸引商业的合法方式Barc因为它在英国出售其巴克莱全球投资者(BGI)免税业务,但有部分出售收益 - 黑石股份90亿美元 - 支付给卢森堡的一家子公司,那么巴克莱能够实现税收减免抵消股票价值损失的风险,通常在免税交易中无法实现这一点上升可能会导致巴克莱的利润上升当股票价格下跌时,巴克莱利用这笔亏损在卢森堡要求减税,这在英国尚无法实现巴克莱银行在卢森堡的子公司是欧洲最小的州,仅有50万人口,当Blackrock股价下跌时损失了260亿美元,但自2012年以来实际上几乎是免税额的两倍,部分原因是抵消了一些Blackrock亏损巴克莱女发言人Candice MacDonald表示,BGI销售的结构并非旨在确保减税,而是旨在确保更简单,更确定的税收待遇,并避免b的波动性安克的监管资本黑石拒绝发表评论税务顾问表示,公司组织他们的事务以利用不同国家提供的慷慨税收待遇没有任何问题“批评或说它不合适将是非常奇怪的,”税务合伙人尼尔托德说在Berwin Leighton Paisner“如果政府对法律不满意,他们应该改变它”欧盟委员会正在调查卢森堡是否违反欧盟规则,不适当地适用其税收规则,为公司提供不公平的税收优惠去年它说国家确实在与汽车制造商菲亚特达成协议时打破了这些规则大公国的创始成员大公国表示,由于BGI的结构,巴克莱银行不是欧盟调查的一部分,它正在使自己成为一个有吸引力的金融中心销售涉及以直截了当的方式使用不寻常的法律,而不是对规则的任何不恰当的解释nk是数百家公司中的一家,律师们说这些公司已经从卢森堡鲜为人知的“你赢得的头衔中受益,尾巴你不会失去”对路透社2013年报道的重要股权的税收处理/ 1dKmKcG这种处理方式与对称性相悖大多数税收制度的基本原则:利润是应纳税的,损失可以免税,但如果收益或收入是免税的,相应的损失不能减少对其他收入的税收一些政治家说巴克莱与众不同的是,像所有英国银行一样在金融危机期间,它得到了纳税人的大力支持政府通过支持计划为银行业提供了超过6000亿英镑的信贷,并购买了一些银行的股份,使他们能够偿还像巴克莱等活动人士一样的债务,如Molly Scott Cato欧洲议会绿党成员说,这使得巴克莱的税收减免无法接受“他们应该承担更大的社会责任在金融危机之后,我们仍在为此付出代价,“她说,她还说大公国的税收规则不应偏离国际规范,如对称原则,帮助企业转移利润和损失”这正在创造一个不平衡的竞争环境,“她说,卢森堡财政部没有对评论请求作出回应,但此前曾否认使用税收规则来不公平地吸引投资和就业 巴克莱银行表示,它确实很欣赏纳税人对它和同行的支持,并在2013年通过了一系列税收原则,确保其行为符合社会责任这些原则禁止人为的税务规划卢森堡的税务律师称没有其他欧盟国家提供同样的服务股权销售的不对称处理和信贷法律使卢森堡成为控股公司的一个有吸引力的地点斯科特卡托和其他人说卢森堡法律应该被废除,但税务律师说,欧盟很难迫使各国改变有关收入的法律和资本收益税,因为集团规则赋予国家政府在这一领域的唯一责任这笔交易为巴克莱高级管理人员带来了重大意外收获,尽管他们都没有从卢森堡结构中受益,因为他们的收益是根据他们的个人所得税制度评估的Bob Diamond,负责人后来继续领导巴克莱集团的投资银行业务根据2009年银行提交的副手理查德·里奇(Richard Ricci)也是华大基因(BGI)最大的股东之一,他们获得了3300万美元的收益,但BGI的负责人布莱克·格罗斯曼(Blake Grossman)是最大的受益者,是继巴克莱银行之后BGI的第二大股东根据巴克莱2009年度报告,BGI的少数股东 - 主要是华大基因和巴克莱高管 - 从BGI的出售中获得了超过5亿英镑的收益当银行开始向买家求助时,巴克莱银行可能从法律中受益的可能性不大对于BGI在2009年初分析师预测100亿美元的价格标签,但巴克莱同意向Blackrock出售1350亿美元,条件是它接受了大约一半的股票,然后以每股180美元的价格交易巴克莱的风险是,如果这些股票价值下跌当银行出售它们时,BGI的意外收获可能不会达到它希望的那么大当2009年12月达成协议时,巴克莱将BGI卖给Blackrock以获取$由于Blackrock的股票价格上涨至每股227美元,巴克莱斯告诉Blackrock不会向BGI的英国所有者巴克莱全球投资者英国发行这些股票,而是向最近创建的卢森堡公司Barclays BR Holdings发行股票,现金和股票价值近90亿美元 Sarl当巴克莱在2012年决定出售其在Blackrock的股票时,美国资产管理公司的股票已经回落至160美元即使在这个股票价格上,BGI出售也使巴克莱银行获得了超过100亿美元的利润,但该银行现在有一份纸卢森堡损失260亿美元,文件显示并且是卢森堡,这笔损失可抵扣其他收入Blackrock股份出售的大部分税收损失仍然是因为巴克莱银行还因在卢森堡持有的投资产生了其他税收损失,巴克莱发言人称巴克莱没有分支机构网络和卢森堡只有14名员工但它构建了一些最赚钱的交易,因此它也可以在那里报告大量利润在这三年自从出售Blackrock股份以来,巴克莱银行在卢森堡的利润已达240亿英镑,